O incêndio na boate Kiss – que fica na Rua dos Andradas, Centro da cidade – começou por volta das 2h30min da madrugada de 27 de janeiro. O público - maioria formada por jovens - participava de uma festa organizada por estudantes da Universidade Federal de Santa Maria (UFSM). Segundo testemunhas, o fogo começou quando um dos integrantes da banda Gurizada Fandangueira lançou um sinalizador.
Conforme relatos, os extintores posicionados na frente do palco não funcionaram. Em pânico, muitos não conseguiram encontrar a única porta de saída do local e correram para os banheiros, onde morreram. Aqueles que conseguiram fugir em direção à saída, ficaram presos nos corrimãos usados para organizar as filas. A boate foi tomada por uma fumaça preta e as pessoas não conseguiam enxergar nada. A maioria morreu asfixiada dentro dos banheiros ou na parte dos fundos da boate.